洗售

洗售的定义

洗售是指当投资者以亏损价格出售证券，并在销售前后30天内重新购买相同证券或实质上相同的证券时发生的交易。这种做法的目的是为了在保持对该证券的投资的同时，为亏损创造税收抵扣。

洗售的详细解释

• 目的： 投资者从事洗售的主要目的是通过实现亏损来抵消资本收益，以创造税收优惠。这可以降低他们的税负。
• IRS法规： 美国国税局（IRS）不允许对洗售产生的亏损进行抵扣。如果销售被视为洗售，则亏损将加到重新购买证券的成本基础中，从而推迟税收优惠。
• 实质性身份的识别： 如果证券符合某些分类，例如同一股票的期权或认股权证，或同一股票的不同类别，则该证券被视为实质相同。
• 时间范围： 洗售的关键时期是销售日期前后30天。这意味着销售两侧的交易都可能触发洗售状态。

洗售的例子

让我们考虑一个投资者，艾丽斯，她拥有XYZ公司的股票。

1. 艾丽斯以每股50美元的价格购买了100股XYZ公司股票，合计5,000美元。
2. 由于市场状况，XYZ股票价格下跌至40美元。
3. 艾丽斯出售股票，实现了1,000美元的亏损（5,000美元 – 4,000美元）。
4. 在20天内，艾丽斯决定以每股40美元的价格回购100股XYZ公司股票。

由于艾丽斯在30天内出售并重新购买了相同的股票，这笔交易被定义为洗售。

与洗售相关的计算

当发生洗售时，艾丽斯实现的1,000美元亏损无法在税务上抵扣。相反，这个亏损将调整她新股票的成本基础。

– 原始成本基础：5,000美元（100股，每股50美元）
– 销售收入：4,000美元（100股，以每股40美元出售）
– 实现的亏损：1,000美元
– 新购买：100股，以每股40美元（总计4,000美元）

在税务报告中，艾丽斯重新购买股票的调整成本基础将是：
– 调整成本基础 = 新购买成本 + 不被允许的亏损
– 调整成本基础 = 4,000美元 + 1,000美元 = 5,000美元

现在，在涉及这些股票的未来交易中，艾丽斯将使用5,000美元的调整成本基础，而不是4,000美元，这意味着如果她在不再触发洗售的情况下出售，将能在未来交易中实现亏损。