贸易信用

贸易信用是一种短期融资安排，买方被允许从卖方购买商品或服务，并在特定期间内延迟付款。

贸易信用的定义和重要性

贸易信用是企业融资的重要形式，使其能够管理现金流并在没有立即财务压力的情况下保持营运资金。它使公司能够提前购买库存或供应品，同时提供灵活性，以便在通常为30到90天的时间内进行付款。

贸易信用的组成部分

• 债权人： 将商品或服务以信贷形式提供给买方的卖方或供应商。
• 债务人： 收到商品或服务并同意在稍后日期付款的购买者。
• 信用条款： 具体条件，概述了付款到期的时间以及提前付款的潜在折扣。
• 应付账款天数（DPO）： 一个财务指标，表示公司支付其供应商所需的平均天数。

贸易信用的好处

• 改善现金流： 允许企业通过推迟与购买相关的支出来保持流动性。
• 采购能力： 使公司能够在没有立即付款的情况下获得资源，从而将资金用于其他用途。
• 关系建设： 通过相互信任与合作，促进买方与供应商之间更强的关系。

与贸易信用相关的风险

• 信用风险： 买方不付款的风险，可能导致卖方的潜在财务损失。
• 现金流限制： 如果现金流入延迟，企业可能会难以满足付款义务。
• 减少折扣： 如果企业过度依赖贸易信用，可能错失提前付款折扣。

贸易信用实例

例如，一家小零售商从供应商那里以贸易信用购买价值$10,000的商品，条款为“净30”。这意味着零售商可以销售商品，并利用收益在30天内支付给供应商，从而有效管理现金流。

总之，贸易信用可以显著增强公司的操作灵活性，但需要谨慎管理以减轻相关风险。